①美光最新財報業(yè)績和前瞻指引雙雙超越預(yù)期，同時公司高管透露，公司2026年全年高帶寬內(nèi)存（HBM）的供應(yīng)量已就價格和數(shù)量與客戶達(dá)成協(xié)議，全部售罄；
②公司還預(yù)計HBM總潛在市場（TAM）將在2028年將達(dá)到1000億美元，較此前指引提前兩年實現(xiàn)。

①博通公司高管在財報會上還談到了公司客戶需求旺盛、AI銷售對毛利率可能產(chǎn)生的影響、博通為多個客戶開發(fā)定制XPU解決方案的相關(guān)情況；
②博通CEO陳福陽反復(fù)強(qiáng)調(diào)，730億美元的積壓訂單并不意味著未來18個月的全部交付營收，未來公司訂單量仍有可能加速增長。

①針對外界對于公司融資風(fēng)險的擔(dān)憂，甲骨文的公司高管們在會議中反復(fù)強(qiáng)調(diào)，公司在前期的項目建設(shè)支出將少于（甚至遠(yuǎn)低于）外界猜測，并且將推行靈活的融資方案，并盡量減少資本支出。
②但在公司持續(xù)增長的資本支出計劃下，投資者顯然未被說服，公司股價盤后大幅下跌11.53%。

①在英偉達(dá)財報電話會上，英偉達(dá)CEO黃仁勛表示，強(qiáng)調(diào)英偉達(dá)產(chǎn)品需求仍然爆棚，下游客戶正從人工智能中受益；
②黃仁勛還重點強(qiáng)調(diào)了三個根本性的轉(zhuǎn)型——從CPU到GPU的加速、生成式人工智能的主流化以及代理式人工智能的出現(xiàn)——這三大轉(zhuǎn)型將為多年AI基礎(chǔ)設(shè)施投資提供核心驅(qū)動力。

①英偉達(dá)第三季度財報業(yè)績超預(yù)期，營收和盈利均超出分析師預(yù)期，并給出了超出預(yù)期的前景展望；
②英偉達(dá)首席執(zhí)行官黃仁勛直接抨擊“AI泡沫論”，強(qiáng)調(diào)英偉達(dá)產(chǎn)品需求爆棚，并表示公司已做好準(zhǔn)備在人工智能的每個階段取得成功。

①在財報電話會上，AMD首席執(zhí)行官蘇姿豐博士和AMD首席財務(wù)官胡錦回答了眾多分析師的提問；
②蘇姿豐稱，公司與OpenAI達(dá)成的6吉瓦 Instinct GPU 部署協(xié)議，將在未來數(shù)年貢獻(xiàn)超1000億美元營收，同時明確 2027年公司AI業(yè)務(wù)年度營收將達(dá)數(shù)十億美元。

①蘋果CEO庫克在財報會上表示，對于蘋果當(dāng)前季度（截至12月末）表現(xiàn)充滿期待，預(yù)計總營收同比增長10%-12%，iPhone營收有望實現(xiàn)兩位數(shù)增長，雙雙沖擊歷史最佳季度；
②庫克稱，iPhone 17 系列市場反響良好，公司預(yù)計下一季度中國市場將恢復(fù)增長。

①在亞馬遜第三季度財報電話會上，公司CEO宣布，預(yù)計2026年進(jìn)一步增加資本支出，其中絕大部分投資將流向AI所需的數(shù)據(jù)中心、電力和芯片；
②亞馬遜CEO還圍繞亞馬遜AWS基礎(chǔ)設(shè)施容量、芯片戰(zhàn)略、零售生鮮業(yè)務(wù)、員工規(guī)模、機(jī)器人應(yīng)用等眾多核心議題回應(yīng)了分析師的提問。

①META在2025年第三季度計入了一筆近160億美元的一次性非現(xiàn)金所得稅費用，導(dǎo)致當(dāng)季利潤大幅下滑；
②META上調(diào)了今年全年的支出預(yù)估，并計劃在2026年進(jìn)一步大幅增加總支出，以確保在數(shù)據(jù)中心及其他基礎(chǔ)設(shè)施方面的高水平投入。

①美東時間周三盤后，特斯拉首席執(zhí)行官馬斯克等人在財報電話會上，圍繞產(chǎn)能擴(kuò)張、核心新品及技術(shù)研發(fā)釋放重磅信息；
②特斯拉高管們透露，在產(chǎn)能方面，特斯拉計劃未來24個月內(nèi)實現(xiàn)年化300萬輛產(chǎn)能， Cybercab將于明年第二季度啟動生產(chǎn)。

①美光CEO Sanjay Mehrotra強(qiáng)調(diào)當(dāng)前半導(dǎo)體存儲領(lǐng)域DRAM庫存已低于目標(biāo)水平，NAND庫存持續(xù)下降；
②他還指出，當(dāng)前HBM產(chǎn)能已鎖定，需求增長顯著，預(yù)計2026年HBM出貨量增速將超過整體DRAM。

①英偉達(dá)CEO黃仁勛強(qiáng)調(diào)，Blackwell作為下一代AI平臺表現(xiàn)亮眼，GB300進(jìn)入全速量產(chǎn)階段，同時Rubin平臺按計劃推進(jìn)；
②黃仁勛還稱，今年中國市場帶來的機(jī)遇規(guī)模約為500億美元，預(yù)計年增50%。

①美東時間周二盤后，AMD公布了其 2025 年第二季度財報；
②在財報電話會議中，分析師們重點關(guān)注了 AMD 的人工智能戰(zhàn)略以及 MI350 系列對數(shù)據(jù)中心增長的潛在影響；
③分析師們的問題還涉及該公司的供應(yīng)鏈準(zhǔn)備情況以及在主權(quán)人工智能基礎(chǔ)設(shè)施領(lǐng)域的新興機(jī)遇。

①在蘋果財報電話會上，蘋果首席執(zhí)行官蒂姆?庫克和首席財務(wù)官凱文?帕雷克回答了多位華爾街分析師的提問；
②除了優(yōu)秀的業(yè)績表現(xiàn)和前景預(yù)期，他們還介紹了蘋果的AI進(jìn)展、新品計劃及未來投資規(guī)劃。

①微軟第四季度財報顯示，人工智能基礎(chǔ)設(shè)施擴(kuò)張加速，Azure云業(yè)務(wù)增長39%；
②微軟CEO納德拉表示，公司正在大規(guī)模構(gòu)建最全面的人工智能產(chǎn)品和技術(shù)堆棧，并引領(lǐng)人工智能基礎(chǔ)設(shè)施浪潮；
③據(jù)悉，微軟在70個地區(qū)擁有400多個數(shù)據(jù)中心，這一數(shù)量超過了其他任何云服務(wù)提供商。

①在谷歌財報會上，谷歌高管就AI基礎(chǔ)設(shè)施、資本支出增加、云業(yè)務(wù)展望、生成式AI、AI人才爭奪戰(zhàn)等問題進(jìn)行了回答；
②管理層將2025年全年資本支出指引從750億美元上調(diào)100億美元至850億美元，為了在服務(wù)器上的更高投資和加速數(shù)據(jù)中心建設(shè)，以滿足谷歌云的強(qiáng)勁需求。

①特斯拉CEO馬斯克及其他高管談到了特斯拉Robotaxi的商業(yè)化推廣、FSD采用率加速、Optimus生產(chǎn)時間表等重要話題；
②盡管馬斯克在財報電話會議中重申對自動駕駛和人形機(jī)器人業(yè)務(wù)的信心，但特斯拉CFO透露，由于美國關(guān)稅，特斯拉的成本將增長約3億美元.

①公司2025年第二季銷量下降1%，但有機(jī)收入增長5%，可比每股收益增長4%；
②管理層上調(diào)全年可比每股收益增長預(yù)期至8%，預(yù)計下半年銷量將恢復(fù)增長，凈債務(wù)杠桿保持在2倍EBITDA的低位；
③北美市場通過針對性營銷恢復(fù)拉美裔消費者品牌權(quán)益，亞太地區(qū)表現(xiàn)分化，中國銷量增長強(qiáng)勁。

①奈飛在其第二季度財報中上調(diào)了2025年營收及運營利潤率預(yù)期，廣告收入預(yù)計翻倍。
②今年第二季度，奈飛的用戶留存保持行業(yè)領(lǐng)先，內(nèi)容支出超160億美元，并與法國TF1電視臺合作強(qiáng)化本地內(nèi)容。
③奈飛高管表示，其資本支出將優(yōu)先利用于有機(jī)增長和現(xiàn)金返還，在并購方面將持審慎態(tài)度。