在2月20日舉行的虛擬投資者會議上，SK海力士向高盛透露了存儲市場的最新動態(tài)。SK海力士在高盛電話會上釋放強(qiáng)烈信號：存儲行業(yè)已全面進(jìn)入賣方市場。受AI真實需求驅(qū)動及潔凈室空間受限影響，今年存儲價格將持續(xù)上漲。公司透露目前DRAM及NAND庫存僅剩約4周，且沒有任何客戶能完全滿足需求。隨著2026年HBM產(chǎn)能售罄，標(biāo)準(zhǔn)型DRAM的極度短缺正顯著提升供應(yīng)商議價權(quán)，產(chǎn)業(yè)鏈已開啟長期合約談判以鎖定未來供應(yīng)。

由于AI與數(shù)據(jù)中心需求持續(xù)增長，全球存儲產(chǎn)品供需進(jìn)一步失衡，原廠議價能力持續(xù)加強(qiáng)。平安證券電子團(tuán)隊指出，當(dāng)前行業(yè)正面臨關(guān)鍵升級節(jié)點，海外CSP不斷加碼AI基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)，AI訓(xùn)練與推理規(guī)模擴(kuò)大帶來絕對出貨量的增長。同時，HBM、企業(yè)級SSD等高技術(shù)含量產(chǎn)品占比提升，拉高了平均售價?？紤]到當(dāng)前AI持續(xù)高景氣，本輪存儲周期的強(qiáng)度和持續(xù)性有望超過上一輪。

據(jù)財聯(lián)社主題庫顯示，相關(guān)上市公司中：

天山電子前瞻布局ASIC+企業(yè)級存儲模組（SSD+PCM）市場，并積極配合天鏈芯、新存科技進(jìn)行ASIC+企業(yè)級存儲模組的全鏈條布局。

佰維存儲NAND和DRAM存儲器產(chǎn)品起家，構(gòu)筑了研發(fā)封測一體化的經(jīng)營模式，經(jīng)歷多輪存儲周期，與三星、美光、西部數(shù)據(jù)、鎧俠等晶圓廠均建立了穩(wěn)定的合作關(guān)系。