【熱點導讀】

火箭發(fā)射進入高密度周期，3D打印迎來產(chǎn)業(yè)成長黃金窗口期

螞蟻阿福開啟春節(jié)支付寶紅包活動，AI醫(yī)療有望進一步發(fā)展

浙江提出探索建設通算、智算、超算、量算融合的算力體系

字節(jié)圖像生成新模型Seedream5.0 Preview上線

臺耀科技發(fā)布停產(chǎn)聲明，被迫配合玻布廠后續(xù)供應計劃降低E-glass的進貨量

【主題詳情】

火箭發(fā)射進入高密度周期，3D打印迎來產(chǎn)業(yè)成長黃金窗口期

據(jù)報道，火箭發(fā)射進入高密度周期，整個產(chǎn)業(yè)鏈對 “快速迭代、降本增效” 的要求達到了極致。3D打印完美適應此需求點，從原來的示范性應用轉(zhuǎn)變?yōu)槿缃駸o法繞開的核心制造技術(shù)。尤其在火箭發(fā)動機這種結(jié)構(gòu)復雜、要求嚴苛的關(guān)鍵零部件中，3D打印的優(yōu)勢極大凸顯。

3D打印具備成為商業(yè)航天最終解決方案基礎。推力室是火箭發(fā)動機中最復雜、制造難度最大、制造周期最長的部件，目前通過粉末床熔融+定向能量沉積完成推力室噴注器、噴管和燃燒室、渦輪泵等核心零部件加工已有較多成熟方案。國內(nèi)深藍航天、藍箭航天、天兵科技推力室均已有3D打印技術(shù)應用。西南證券指出，基于技術(shù)迭代與下游應用拓展的雙重驅(qū)動，3D打印行業(yè)正由原型制造加速邁向規(guī)?；a(chǎn)，進入產(chǎn)業(yè)成長的黃金窗口期。當前3D打印在各應用領(lǐng)域滲透率仍處低位，在千億美元市場空間指引下，具備技術(shù)卡位、客戶綁定與產(chǎn)能先發(fā)優(yōu)勢的企業(yè)有望深度受益。

上市公司中，有研粉材表示，公司3D打印粉末材料在火箭發(fā)動機推力室等部件制造中有諸多應用，同時民用航天火箭和衛(wèi)星部件也大量采用了3D打印制造技術(shù)。民用航天的快速發(fā)展對公司業(yè)務擴張有重要推動作用。鉑力特通過全鏈路增材制造技術(shù)，覆蓋材料研發(fā)、設備適配、工藝創(chuàng)新、結(jié)構(gòu)優(yōu)化及批量生產(chǎn)等關(guān)鍵環(huán)節(jié)，為商業(yè)航天動力系統(tǒng)創(chuàng)新提供低成本、高質(zhì)量、高可靠性的全套解決方案。立中集團的高端鋁基中間合金、鋁基稀土中間合金、航空航天級特種中間合金、硅鋁彌散合金等產(chǎn)品已分別應用于飛機、火箭和衛(wèi)星的鋁合金部件制造、鈦合金和高溫合金關(guān)鍵結(jié)構(gòu)件制造及航空航天電子封裝等領(lǐng)域。

螞蟻阿福開啟春節(jié)支付寶紅包活動，AI醫(yī)療有望進一步發(fā)展

《科創(chuàng)板日報》獲悉，螞蟻阿福開啟支付寶紅包活動 ，2月11日-2月12日新注冊用戶在阿?？傻?6.8元支付寶紅包。

東北證券研報認為，大模型廠商對于醫(yī)療方面的布局進一步加強，已成為重點布局領(lǐng)域之一，同時疊加政策方面的支持，AI醫(yī)療有望進一步發(fā)展。信達證券分析指出，AI醫(yī)療領(lǐng)域，政策支持與技術(shù)落地形成雙重催化，行業(yè)應用場景持續(xù)拓寬。當前國內(nèi)已發(fā)布83款AI醫(yī)療大模型，覆蓋在線問診、影像診斷、健康管理等多個場景，"螞蟻阿福"等應用的爆發(fā)驗證了C端市場潛力。

上市公司中，三諾生物與螞蟻阿福的合作主要為用戶提供24小時AI血糖顧問服務及個性化管理建議，目前該平臺設有“三諾血糖管理”專屬入口。華人健康與阿里健康及其關(guān)聯(lián)服務平臺，如支付寶、天貓、阿里健康O2O平臺、餓了么等平臺公司均有合作。

浙江提出探索建設通算、智算、超算、量算融合的算力體系

據(jù)浙江省人民政府網(wǎng)，《浙江省國民經(jīng)濟和社會發(fā)展第十五個五年規(guī)劃綱要》2月10日正式發(fā)布。其中提出，統(tǒng)籌布局新型數(shù)字基礎設施，探索建設通算、智算、超算、量算融合的算力體系，前瞻布局時空智能、太空計算基礎設施。

東方證券表示，云廠商持續(xù)加碼AI算力投資，算力需求有望保持強勁，關(guān)注CPO等新技術(shù)演進。海外頭部云廠商正在持續(xù)加碼AI算力投資，通過強化AI算力提升用戶體驗，有望推動算力需求保持強勁。亞馬遜預計2026年資本支出將達到2000億美元，相比2025年的約1310億美元大幅提升。谷歌預計2026年資本支出將在1750億美元至1850億美元之間，相比2025年全年的915億美元大幅提升。

公司方面，蘅東光在無源內(nèi)連光器件產(chǎn)品方面，公司應用于400G、800G光模塊的無源內(nèi)連光器件產(chǎn)品已實現(xiàn)大批量出貨，1.6T產(chǎn)品已實現(xiàn)少量出貨，已開發(fā)CPO無源內(nèi)連光器件系列產(chǎn)品。優(yōu)迅股份主要營業(yè)是光通信前端收發(fā)電芯片的研發(fā)、設計與銷售。公司的主要產(chǎn)品有光通信收發(fā)合一芯片、跨阻放大器芯片（TIA）、限幅放大器芯片（LA）、激光驅(qū)動器芯片（LDD）等。

字節(jié)圖像生成新模型Seedream5.0 Preview上線

2月10日，字節(jié)跳動旗下圖像生成模型Seedream5.0Preview在字節(jié)視頻編輯應用剪映、字節(jié)AI創(chuàng)作平臺小云雀上線，并在即夢AI平臺開啟灰度測試，圖片生成可限時免費體驗。Seedream5.0的圖像支持2K和4K分辨率輸出，2K為圖片生成直出，4K為AI增強后的分辨率。根據(jù)Capcut官網(wǎng)，新模型5.0的升級點為首次支持檢索生圖，對提示詞的理解準確性增強、支持更細節(jié)、精致紋理的圖像生成，還允許用戶精確調(diào)整圖像。

據(jù)悉，Seedream5.0對標NanoBananaPro，并且更便宜，目前所有用戶可免費使用20次。國盛證券孫行臻認為，“抽卡”是AI漫劇行業(yè)的傳統(tǒng)痛點，為AIGC行業(yè)帶來了額外的成本負擔。由于AI生成的視頻畫面具備一定隨機性，因此每次生成的內(nèi)容未必滿意，用戶需要同一提示詞使用多次，才能得到滿意的結(jié)果，業(yè)內(nèi)俗稱“抽卡”，單個鏡頭的抽卡次數(shù)可以高達7次之多。這一機制使得生成一次畫面需要支付多次成本，為AIGC行業(yè)帶來了額外的成本負擔。Seedance2.0模型更高的可控性有助于減少抽卡成本，從而降低漫劇行業(yè)的制作成本和制作周期。

上市公司中，昆侖萬維短劇平臺DramaWave持續(xù)保持強勁增長勢頭，收入位居全球前列，目前全球月活躍用戶數(shù)已突破1500萬。華媒控股通過與AI漫劇領(lǐng)域領(lǐng)軍企業(yè)杭州水母智能合作，參與和支持新大眾文藝與科技的互動和融合，發(fā)揮雙方在內(nèi)容創(chuàng)意、傳播渠道、AI技術(shù)和制作資源的優(yōu)勢互補。

臺耀科技發(fā)布停產(chǎn)聲明，被迫配合玻布廠后續(xù)供應計劃降低E-glass的進貨量

由于市場變化，特殊產(chǎn)品lowDk玻璃布需求增加，造成地區(qū)主要玻璃布廠商相繼聲明停產(chǎn)E-glass玻璃布并轉(zhuǎn)生產(chǎn)lowDK玻璃布，也因此本廠被迫配合玻布廠后續(xù)供應計劃降低E-glass的進貨量。即日起工廠將減量供應TU-662(668/F)、TU-768(752)及TU-747(742)系列產(chǎn)品，2026年底中國臺灣工廠將停止生產(chǎn)TU-662(668/F)、TU-768(752)及TU-747(742)系列產(chǎn)品。

由于上游電子布廠停產(chǎn)E-glass并轉(zhuǎn)產(chǎn)lowDk，導致臺耀被迫對部分產(chǎn)品減產(chǎn)至停產(chǎn)。東北證券計算機團隊認為，臺耀發(fā)出停產(chǎn)通知，驗證目前電子布產(chǎn)能緊俏，產(chǎn)能（E-glass）逐步轉(zhuǎn)向Lowdk，在此背景下，國內(nèi)具備E-glass&Lowdk生產(chǎn)能力的廠商會持續(xù)受益。

上市公司中，華正新材覆銅板產(chǎn)品在實現(xiàn)“三高（高頻、高速、高導熱）”特性的同時，進一步推進“三低（LowDk、LowDf、LowCTE）”技術(shù)指標的縱深發(fā)展。東材科技生產(chǎn)的電子級樹脂材料是制造印制電路板（PCB）的上游核心材料，目前已與生益科技、臺光電子、華正新材等國內(nèi)主流PCB制造廠商建立了穩(wěn)定的供貨關(guān)系。