財聯(lián)社10月29日訊（記者 封其娟）中基協(xié)最新公布了私募基金管理人登記及產(chǎn)品備案9月報。

值得注意的是，私募產(chǎn)品存續(xù)總規(guī)模9月底已增至20.74萬億元，逼近2023年9月底20.81萬億元的存續(xù)總規(guī)模，并創(chuàng)下2023年10月以來的新高。在增量上，較之8月底，私募機(jī)構(gòu)登記數(shù)量、私募產(chǎn)品備案數(shù)量及設(shè)立規(guī)模均實現(xiàn)環(huán)比回升。

9月報指出，在中基協(xié)AMBERS系統(tǒng)辦理通過的機(jī)構(gòu)共14家，其中，證券類私募、股權(quán)類私募分別有10家、4家，證券類私募登記數(shù)量罕見反超股權(quán)類私募，或在表明機(jī)構(gòu)對二級市場的布局意愿相對增強(qiáng)。同在9月，共計224家私募完成注銷。

增量上，9月備案私募產(chǎn)品共1605只，新備案規(guī)模711.74億元。其中私募證券投資基金、創(chuàng)業(yè)投資基金、私募股權(quán)投資基金分別有1048只、380只、177只，各自新備案規(guī)模依次為368.21億元、145.15億元、198.39億元。

截至9月末，存續(xù)私募基金管理人19404家，其中股權(quán)類私募、證券類私募、其他私募投資基金、資產(chǎn)配置類私募分別有11607家、7614家、177家、6家。

與此同時，存續(xù)私募基金共137245只，管理基金總規(guī)模為20.74萬億元。其中，存續(xù)的私募證券投資基金、私募股權(quán)投資基金、創(chuàng)業(yè)投資基金分別有79845只、29952只、26661只，存續(xù)規(guī)模依次為5.97萬億元、10.98萬億元、3.48萬億元。

具體到證券類私募產(chǎn)品的備案情況，據(jù)私募排排網(wǎng)數(shù)據(jù)，9月652家證券類私募合計備案了1028只私募證券產(chǎn)品，較8月的1145只環(huán)比減少117只，減幅為10.22%。股票策略仍是備案主力，占比超六成。

百億量化私募備案熱情持續(xù)高漲，利位私募9月備案最多，共計備案23只產(chǎn)品。這家準(zhǔn)百億私募成立于2015年，主打主觀+量化策略。同時，茂源量化、博潤銀泰、進(jìn)化論資產(chǎn)、明汯投資等百億量化私募備案均超10只產(chǎn)品。

9月新登記證券類私募“出身”亮眼

從9月的備案情況來看，二級市場的配置價值正吸引投資人士入場布局設(shè)立證券類私募。

今年三季度，除了9月之外，股權(quán)類私募的月度登記數(shù)量均超過或持平于證券類私募。即使是月度私募登記最多的7月，新登記的22家私募中，證券類私募、股權(quán)類私募分別有6家、16家，證券類機(jī)構(gòu)比股權(quán)類機(jī)構(gòu)少10家。

就創(chuàng)始團(tuán)隊背景而言，今年以來新登記私募呈現(xiàn)三大標(biāo)簽：一是核心團(tuán)隊具備量化投資經(jīng)驗；二是團(tuán)隊成員擁有公募從業(yè)背景；三是知名私募高管獨立創(chuàng)業(yè)。

在總量嚴(yán)控的背景下，新私募的“出身”呈現(xiàn)出顯著的精英化、專業(yè)化特征。這一趨勢在9月登記的證券類私募中得到集中體現(xiàn)，核心高管團(tuán)隊多具備量化背景。

青島芒果法定代表人、總經(jīng)理兼投資負(fù)責(zé)人王上，曾任量化私募弈倍投資法定代表人、執(zhí)行董事、基金經(jīng)理，先后供職近12年。該私募合規(guī)風(fēng)控負(fù)責(zé)人李儀，曾在林園投資風(fēng)控合規(guī)崗位任職近4年。

南京科锘基金法定代表人、執(zhí)行公司事務(wù)的董事徐志翔與監(jiān)事王皓均曾任職于美國城堡投資全球量化策略部門，曾為同期同事；總經(jīng)理兼投資總監(jiān)向偉，歷任百度國際AI團(tuán)隊技術(shù)負(fù)責(zé)人，通聯(lián)數(shù)據(jù)智能投研總監(jiān)，浙商基金量化投資負(fù)責(zé)人、聯(lián)席總經(jīng)理兼首席AI科學(xué)家等。

另外，南京良源法定代表人、總經(jīng)理兼投資總監(jiān)代紹禮，曾任量化私募北京中金量化基金經(jīng)理；副總張敬源，曾任中期資管量化交易負(fù)責(zé)人；上海華耀法定代表人、董事總經(jīng)理兼投資總監(jiān)李光，曾于知名量化私募磐松資產(chǎn)歷任研究部副總兼投資總監(jiān)、基金經(jīng)理。

同月登記的廣東友安，法定代表人、實控人宋昆曾是一位在易方達(dá)體系內(nèi)任職逾18年的資深行業(yè)人士，曾先后在公募基金易方達(dá)、易方達(dá)資產(chǎn)、易方達(dá)資本擔(dān)任高管。

再看私募基金管理人地域分布情況。截至9月末，已登記私募數(shù)量從注冊地分布來看（按36個轄區(qū)），集中在上海市、北京市、深圳市、浙江省（除寧波）、廣東?。ǔ钲冢┖徒K省，總計占比達(dá)72.31%，高于8月份的72.27%。其中，上海市3648家、北京市3193家、深圳市2902家、浙江?。ǔ龑幉ǎ?556家、廣東省（除深圳）1540家、江蘇省1192家，數(shù)量占比分別為18.80%、16.46%、14.96%、8.02%、7.94%和6.14%。

從管理基金規(guī)模來看，前6大轄區(qū)分別為上海市、北京市、深圳市、廣東省（除深圳）、江蘇省和浙江?。ǔ龑幉ǎ傆嬚急冗_(dá)75.41%，略高于8月份的75.39%。其中，上海市53251.97億元、北京市48723.82億元、深圳市19595.51億元、廣東省（除深圳）13049.28億元、江蘇省11903.15億元、浙江?。ǔ龑幉ǎ?880.28億元，規(guī)模占比分別為25.67%、23.49%、9.45%、6.29%、5.74%和4.76%。

量化核心策略仍聚焦權(quán)益市場

私募排排網(wǎng)數(shù)據(jù)顯示，在9月新備案的1028只產(chǎn)品中，以一級策略來看，其中股票策略產(chǎn)品有668只，占比仍超六成。

經(jīng)統(tǒng)計，9月新備案量化產(chǎn)品共計364只，備案占比為35.41%，這其中，股票策略產(chǎn)品、多資產(chǎn)策略、期貨及衍生品策略、債券策略、FOF分別有257只、39只、48只、12只、8只，占比分別為70.6%、10.71%、13.19%、3.29%、2.2%。新備案的量化產(chǎn)品中，股票策略占比超七成，量化策略仍在聚焦權(quán)益市場。

以二級策略來看，9月備案最多的是量化多頭產(chǎn)品，共計166只，占比為45.6%。緊隨其后的是股票市場中性、量化CTA產(chǎn)品，分別備案69只、45只。

值得注意的是，量化產(chǎn)品的月度備案占比自今年1月的38.42%一路攀升至7月的峰值47.77%，然而，這一占比在8月出現(xiàn)回落，9月驟降至35.41%，已低于年初水平。

有私募人士指出，這并非量化策略失效，更可能是短期市場環(huán)境與風(fēng)險偏好變化導(dǎo)致的階段性調(diào)整。其核心策略仍聚焦權(quán)益市場，表明量化私募長期仍看好A股的超額收益空間。

據(jù)私募排排網(wǎng)統(tǒng)計，9月備案產(chǎn)品的652家私募中，百億私募47家、準(zhǔn)百億私募38家，另外0-5億元規(guī)模私募最多，共計345家，占比超五成；從投資策略來看，這652家私募中，量化私募、主觀私募、量化+主觀私募分別有155家、348家、129家。

9月備案至少10只產(chǎn)品的私募共計6家。其中，利位私募9月備案最多，共計備案23只產(chǎn)品。這家準(zhǔn)百億私募成立于2015年，主打主觀+量化策略。董事長張晟剛曾供職中國銀行全球金融市場部、華安基金固定收益部、中銀基金專戶理財部。

此外，百億私募茂源量化、銀葉投資9月分別備案13只、12只產(chǎn)品，另外3家百億量化私募博潤銀泰、進(jìn)化論資產(chǎn)、明汯投資均備案10只產(chǎn)品。

在月度備案產(chǎn)品至少10只的私募名單中，百億量化私募占據(jù)了絕大多數(shù)席位。